Korte toelichting bij de formuleplannen Investeren
Formuleplannen beleggen zijn als volgt:
Om het probleem van de timing te verlichten en de emoties bij het beleggen te minimaliseren, zijn technieken voor machinaal portefeuillebeheer ontwikkeld. Deze mechanische technieken worden soms gebruikt om "de markt te verslaan" door timing.
Afbeelding Courtesy: yourstory.com//wp-content/uploads/2013/03/bigstock_Investment_3911798.jpg
Een soort van formule wordt gebruikt om de blootstelling aan de markt van tijd tot tijd te veranderen, in de hoop daarmee voordeel te halen uit marktcycli.
Formuleplannen zijn echter voornamelijk gericht op verliesminimalisatie in plaats van rendementsmaximalisatie. Het artikel onderzoekt (1) formules van constante roaming-waarde, (2) constante ratio en (3) variabele verhoudingen, evenals een ander mechanisch investeringsplan, Rupee-kosten-gemiddelden.
Formuleplannen zijn pogingen om de beslissing over timing automatisch te nemen. Ze bestaan uit vooraf vastgestelde regels voor zowel het kopen als verkopen van de aandelen.
De selectie van een formuleplan en de bepaling van de juiste spelregels zorgen ervoor dat de belegger zijn beleggingsdoelstellingen en -beleid in overweging neemt en schetst. Zodra het plan is vastgesteld, is de belegger vrij van het nemen van emotionele beslissingen op basis van de huidige houding van beleggers op de aandelenmarkt.
Formuleplannen zijn echter geen koninklijke weg naar rijkdom zonder zwakke punten. Ten eerste bieden formuleplannen slechts een bescheiden mogelijkheid tot vermogenswinst.
Een volledig beheerd fonds biedt een grotere potentiële winst, hoewel beleggers dit doel misschien niet bereiken. Ten tweede bevrijden sommige formuleplannen de belegger niet van het maken van een waardeoordeel over de relatieve sterkte van de aandelenmarkt.
Ten derde moet een formuleschema van nature inflexibel zijn, waardoor de belegger de nodige actie moet ondernemen. Beleggers kunnen effecten kiezen die niet met de markt meegaan.
Tenslotte zijn de bètakenmerken van effecten niet zo stabiel. Ten slotte bieden ze, in een poging om het timingprobleem van beleggen op te lossen, geen voorzieningen voor welke effecten voor investeringen moeten worden geselecteerd.
